盈余管理对所得税税负影响的实证研究

以中小企业板和创业板上市公司为研究对象,盈余管理程度为自变量,非应税利润为因变量,研究了非应税利润与总盈余管理的关系。研究表明:中小企业板盈余管理程度大于创业板上市公司,创业板上市公司所得税税负大于中小企业板上市公司。企业操纵非应税项目损益进行盈余管理的行为比较普遍,开展盈余管理操纵的自由度比较大,因此应该要求企业披露其应纳税所得额,加强会计准则制度建设,减少政府的行政干预,合理操纵应税项目。     

股东利润分配请求权及其实施研究——兼论“公司法司法解释四”相关条规

股东利润分配请求权作为股东权利的一项核心权益,涉及到各个主体的利益,并且各个利益主体地位不同,对股利分配的期望也不尽相同,在公司法上,其往往是利益冲突最集中的体现。本文通过对我国股东利润分配请求权制度架构的解读,并结合最高人民法院《公司法司法解释四》之相关规定,对股东利润分配请求权进行研究并展开相关论述。     

会计-税收差异、盈余持续性与公司价值

本文以2010-2016年度我国A股上市公司为研究样本,基于盈余持续性这一视角,从公司价值的角度探讨会计―税收差异的一个经济后果。以递延所得税费用与所得税率的比值代表会计―税收差异,以递延一期的税前会计收益度量盈余持续性,用"托宾Q"表示公司价值。研究发现,会计―税收差异能够显著影响盈余持续性,具有大额负向暂时性会计―税收差异的公司,其盈余持续性较弱;而盈余持续性与公司价值正向关联,盈余持续性越大,公司价值越高。由此,本文可以推断出,会计―税收差异是判断公司价值的一个有用指标,大额正向差异与公司价值负相关,大额负向差异与公司价值正相关,这一结论有利于帮助投资者做出正确的投资决策。     

我国微利上市公司盈余管理偏好研究

盈余管理是一种机会主义行为,它的存在与会计准则、市场效率、公司治理结构以及企业的外部监督密切相关。文章以2009—2013年度沪深两市A股制造业微利上市公司为研究对象,在建立盈余管理方式偏好模型的基础上利用多元线性回归探讨制造业微利上市公司盈余管理的存在性及方式选择。研究显示:真实盈余管理是制造业微利上市公司实施盈余管理的主要方式,但应计利润盈余管理也未退出"历史舞台",仍辅助真实盈余管理共同实现企业的"管理目标";在真实盈余管理方式下,费用操控对盈余的影响最大,而销售操控对盈余的影响最小。最后,对规范微利上市公司盈余管理提出适当的对策建议。     

浅谈《公司法》中法定公积金制度

法定盈余公积金是指公司法人依据《公司法》的有关规定,在每个会计年度末按照一定比例提取公司税后利润用以弥补公司亏损或者扩大公司生产经营规模的一部分资金。法定公积金制度作为公司利润分配制度的重要组成部分,对公司资金的利用和利润的分配起到了直接的影响,本文通过探究法定公积金制度对公司、股东、债权人等主体的影响,研究法定公积金制度的价值,以期完善公司利润分配制度,优化社会总体效益。     

会计利润与应税所得差异分析

会计工作和税收工作对于企业的发展意义重大,两者存在着密切的关系,随着市场经济体制的变动,两者存在的差异也越来越明显,对企业自身的会计工作也产生了很大的影响。在当前的环境下,会计利润和应税所得常常是人们容易混淆的概念,为了加深人们对这两个概念的理解,更好地对其进行区分,本文对和的内涵进行了分析,在此基础上分析了会计利润与应税所得的差异,希望对人们加强对这两者的认知有所帮助。     

有限责任公司股东优先购买权问题研究

有限责任公司的人合与资合的属性使得其在股权转让上需要进行一定的限制,但是公司的持续经营过程中难以避免会存在股东变更的情况,我国的《公司法》第72条对于公司的股权转让中股东优先购买权问题进行了规定,但是同时,《公司法》及其《公司法司法解释(四)》中对于有限责任公司的股东优先购买权的"同等条件""公司章程另有规定""同意规则"等方面存在不足,导致司法实践中出现诸多的纠纷。通过对有限责任公司股东优先购买权的问题进行探讨,提出具体的完善建议,有助于我国公司法理论体系的完善同时也能够推动实务纠纷的解决。     

制度环境、会计国际趋同与盈余价值相关性的影响因素研究

文章以2000—2011年同时发行A股和H股的非金融上市公司为研究样本,以Ohlson(1995)的价格模型为基础,实证检验了制度环境对于我国会计准则国际趋同效果的影响。文章选取金融业市场化程度、会计师事务所、股权集中度、独立董事4个制度环境因素,研究了2000—2006年和2007—2011年间在A股市场和H股市场上,制度环境因素对于会计盈余信息价值相关性的影响差异,检验了2007年我国新《企业会计准则》与国际会计准则趋同的效果。研究结果表明,2007年新准则实施后,A股和H股两个市场上AH股公司会计盈余信息的价值相关性都有显著提高,说明我国2007年新会计准则的实施有助于提高会计盈余信息质量;金融业市场化程度越高,会计盈余信息的价值相关性越低;"四大"审计反而会降低A股市场会计盈余信息价值相关性;AH股公司股权集中程度越高,会计盈余信息在A股市场上的价值相关性越低;AH股公司独立董事比重对于A股市场上的会计盈余信息价值相关性有不显著的正向影响。     

浅析一人公司法人人格否认诉讼的法律规制

一人公司是指股东为一个自然人亦或者是股东为一个法人的有限责任公司。《公司法》第六十三条规定,一人公司人格被否定的,证明责任倒置。司法实践中也会经常出现法院援引该条款直接否认一人公司法人独立人格的情况,进而判决股东与公司一同对债权人承担连带责任。本文将从一人公司诉讼的举证责任分配以及一人公司诉讼股东与公司财产构成混同的认定标准出发,阐述该制度的具体适用标准,并给出相应的法律建议。     

关系股东生态位对真实盈余管理的影响研究——来自沪深A股市场的经验证据

采用2008—2013年沪深A股市场数据,从生态位视角研究关系股东对真实盈余管理的影响,发现关系股东能有效地从控股股东获取生存和发展所需要的资源,提高了其在系统中的生态位,但从对盈余质量管理程度影响呈现的两面性上,关系股东还未找到其最佳的生态位置。这为识别真实盈余质量的操纵程度和操纵渠道提供经验证据,在丰富与补充公司治理相关文献的同时,有助于突破现有研究的瓶颈,寻求到新的研究视角。     

“利润堰塞湖”效应探析——以中粮地产集团公司为例

金融资产的确认和计量等相关问题是当前会计学界的研究热点,尤其在2008年的金融危机之后,运用公允价值计量属性的金融资产的会计处理更是引起了公众的关注。实务中,由于金融资产分类标准的不明确,给了企业利用"可供出售金融资产"的分类与重分类进行盈余管理的空间和机会,文章以"中粮地产"为例对这一现象产生的"利润堰塞湖"效应进行研究分析,提出对金融资产分类及后续计量的建议,以期改进金融资产的会计处理及信息披露。     

上市公司采用非经常性损益进行盈余管理的问题研究

在我国上市公司中,非经常性损益的位置是越来越重要。2008年,证监会对非常性损益项目重新定义,这次的修改主要强调了"特殊性和偶发性",对其发布的内容同披露的事项进行了补充说明与修改,让上市公司操纵非常性损益的行为得到抑制。因多方面因素,上市公司通过非常性损益进行盈余管理的问题没得到解决。无论是盈利公司还是亏损公司,多十分重视非常性损益。它们利用资产重组、债务重组、关联方交易或者是变更会计政策等方式进行盈余管理。上市公司利用非常性损益进行盈余管理的动机也是各不相同。高利润公司主要是为了平滑利润和避免利润下降,微利公司为了避免亏损,亏损公司则是为了扭亏为盈。     

会计估计的决策有用性研究——以未来现金流和盈余预测为视角

会计估计项目通过向报表使用者传达前瞻性的、内部的信息而潜在地提高财务信息的价值相关性;然而,复杂的经济环境和市场条件使得做出可靠的估计与预测越来越困难,再加上很多上市公司出于盈余管理的目的滥用会计估计,财务信息的质量因此受到很大影响。本文以应计项目作为会计估计的替代变量,以对未来现金流和盈余的预测为研究视角,检验了会计估计的决策有用性特征。研究结论表明:会计估计对未来现金流和盈余的预测具有积极的改善作用。     

市场竞争程度、会计盈余与资本结构动态调整

本文以我国沪深A股上市企业为研究目标,对市场竞争程度、会计盈余与资本结构动态调整的关系进行分析,通过研究发现:会计盈余与资本结构动态调整之间存在显著正相关;市场竞争程度与资本结构动态调整之间存在显著正相关;市场竞争程度能够增强会计盈余与资本结构动态调整之间的相关性。     

简析我国公司股东知情权纠纷所面临的问题

公司股东作为作为公司的出资者,对公司享有知情权是当代各国公司法都共同承认的,我国公司法也在第三十三条和第九十七条有所涉及。知情权是股东行使其他权利最基本的前提,然而在当前我国,由于法律规定的不尽完善和现实情况的复杂多变,股东知情权的实现问题依然较多。虽然在刚刚施行的《中华人民共和国公司法》若干问题的规定(四)中,对股东知情权问题做了较多的司法解释,但并不能完全的解决现实中我国公司股东知情权纠纷所面临的问题。本文拟从现实生活和司法实践中股东知情权纠纷所面临的问题,对我国公司股东知情权问题作出法律分析。     

浅谈法务会计在查账征收中的反舞弊应用

法务会计包括会计知识和法律知识,是一门会计学和法律学相结合的新型学科。法务会计也称法律会计,即通过对诈骗行为进行调查并获取一定的证据,在法庭上得到认可。随着证券的出现和发展,欺诈行为变得越来越普遍,在中国有越来越多的欺诈行为在不断发生,欺诈手段也有所增加。本文对舞弊与舞弊行为进行了分析,然后从法务会计防控舞弊具有全面性、法务会计的预防具有持续性、法务会计预防力量的多样性以及法务会计预防措施的多样性等四个方面对法务会计在查账征收中的反舞弊的优势进行了分析,接着从纳税人向税务机关提供的信息不真实以及营业税改征增值税申报中的舞弊等两个方面对法务会计在查账征收中的反舞弊应用进行了分析,最后从在职人员和聘用时的背景调查、主动的舞弊审计和内部反舞弊、建立全方位的监督体系以及举办员工职业道德培训等方面提出了法务会计对舞弊的预防措施。     

增值型内部审计、会计盈余质量与企业财务管理水平

本文以2009-2016年沪深两市A股上市企业为研究对象,对会计盈余质量与企业财务管理水平之间的关系进行了分析,并将增值型内部审计引入至两者的关系研究中,研究发现:企业的会计盈余质量越高,其财务管理水平就越高;增值型内部审计显著增强了会计盈余质量与企业财务管理水平之间的相关程度,即增值型内部审计质量越高,会计盈余质量对企业财务管理水平的促进作用越显著。     

投资机会集、无形资产投资强度与审计治理效应——基于会计盈余质量视角的实证检验

以2006年至2012年深、沪两市上市公司连续7年的数据为样本,基于审计治理效应的理论基础,提出并验证了三大假设。研究发现:(1)投资机会集与盈余质量负相关,随着投资机会集的增加,会计盈余的质量下降,投资者做出投资决策时,会减少对会计盈余的依赖;(2)高无形资产投资强度情况下,由于计量噪音,随着投资机会集的增加,会进一步降低会计盈余的质量;验证了无形资产的计量噪音在我国确实存在;(3)再引入高质量审计的情况,即使高无形资产投资强度的公司,随着投资机会集的增加,盈余质量显著提高。验证了高质量审计的公司治理效应。     

公司特质盈余能有效解释股票收益吗?——来自中国上市公司的经验证据

把公司会计盈余分解为系统贡献部分和非系统贡献部分,将非系统部分定义为公司特质盈余,并将之作为区分"好公司"与"差公司"的指标,系统地研究公司特质盈余与股票收益之间的关系。研究发现:(1)公司盈余与股票收益率类似,存在公共影响因子,具备可分解性;(2)公司特质盈余与股票收益率之间存在显著正相关关系;(3)通过买入持有公司特质盈余较高的股票组合,在经三因子风险调整后仍能获得显著正超额收益;(4)通过买入高特质盈余、低历史收益率和卖出低特质盈余、高历史收益率的股票组合,能构造增强型反转策略,其收益表现显著优于传统反转策略。     

新会计准则、资产减值与盈余管理

文章以2007—2010年中国A股制造业上市公司为研究对象,选取来自资产负债表、利润表及现金流量表的解释变量,分析了新会计准则实施后上市公司资产减值计提行为中的影响因素和各种盈余管理动机。实证检验结果表明:(1)资产减值计提受经济因素的影响;(2)资产减值计提中仍然存在以"大清洗"、扭亏为目的的盈余管理动机;(3)配股公司资产减值计提更多的是出于会计稳健性的要求而非盈余操纵,新会计准则在强化会计稳健性、抑制盈余操纵方面取得了初步成效。