ETFs及其对我国近期推出ETFs问题的分析

本文介绍了西方发达市场ETFs的运作模式,并与中国证券市场的现实特点结合起来,论述了在我国近期推出的必要性,从政策、技术、市场需求各个方面进行可行性分析,最后指出目前ETFs适宜在我国推出。     

基于滤波方法的瓦塞克模型估计研究

将扩展卡尔曼滤波和无损卡尔曼滤波应用于Vasicek模型的参数估计上,并通过对两种滤波方法的估计效果、运算速度等方面进行对比,探讨了EKF和UKF的特点、适用范围以及性能优劣,并得出虽然UKF的计算量要大于EKF,但UKF无论在估计效果上还是在稳定性和鲁棒性上,均明显优于EKF。因此,UKF在利率期限结构模型估计方面具有巨大的应用潜力。     

全寿命期集成化的跨境管道风险管理模式

将跨境管道全寿命期划分为建设前期、建设期和运营期三个阶段;综合考量了其上各管理主体的风险管理目标及其与项目总目标间的关系;提出了包括风险识别、评价、应对与监控在内的跨境管道风险管理环,并给出了其在全寿命期三个阶段上实施的方法集;进而,研究开发了跨境管道全寿命期集成化风险管理信息系统;综合集成风险管理时间、主体、目标、过程、方法、途径,构建完成了全寿命期集成化的跨境管道风险管理模式。将其应用于中哈管道建设风险管理案例研究,表明该模式可为跨境管道相关主体提供一整套规范、实用的风险管理与决策支持服务,从而确保工程全过程各项目标的顺利实现。     

基于VaR的可转换债券市场风险测度方法

可转换债券是我国一种重要的金融衍生工具，其价值包括债券价值和期权价值两部分，本文假设在一个相对极短的时间内，债券价值保持稳定，则该可转换债券价值的波动仅取决于其中期权部分价值的波动．而短期内期权部分的市场风险又集中体现在其标的资产的价格和运动规律上．根据金融随机过程和Monte Carlo模拟的方法，计算出标的物为股票的期权的受险价值VaR(Value at Risk)，进而推算出可转换债券的受险价值．     

ETFs及其对我国近期推出ETFs问题的分析

本文介绍了西方发达市场ETFs的运作模式，并与中国证券市场的现实特点结合起来，论述了在我国近期推出的必要性，从政策、技术、市场需求各个方面进行可行性分析，最后指出目前ETFs适宜在我国推出。     

EPC总承包项目综合集成风险管理

针对设计-采购-施工总承包(EPC)项目不同阶段的风险管理要求,设计了多元、动态的风险管理模块与评价指标体系,构建了EPC项目综合集成风险管理系统;综合运用德尔菲法、模糊层次分析、风险矩阵分析、模糊综合评价模型,构建了定性与定量相集成的风险评价方法;依照最低合理可行原则,设计了EPC项目综合集成风险管理流程.案例研究表明所构建的集成化风险管理方法的有效性,可以为EPC总承包商提供一整套规范、实用的风险管理与决策支持服务.     

基于递阶灰色多层次方法的煤矿安全评估模型

在建立煤矿安全评价指标体系的基础之上,综合运用灰色系统理论和层次分析法,建立递阶灰色多层次模型用以定量地评估煤矿安全.实例表明,该模型计算过程简单、清晰,计算结果精确,具有很好的实用价值,为煤矿安全监察部门提供了一种较为有效的煤矿安全评估工具.     

利用对冲原理进行利率互换定价

利用对冲原理,构建了一种利率互换模型.在该模型下,只要给定一系列不同期限的即期利率、互换合约金额、计息日、结息日、计息频率和合约期限,就可计算相应的固定利率.通过对具体案例进行定价分析,对利率互换涉及的有关参数进行了较为详细的研究分析,以探索互换交易在我国推广的可操作性途径.     

一种天然纳米材料的发现与应用

介绍了在嫩江流域发现的一种新型的天然纳米级材料即嫩江蛋白石页岩，并发现了它奇特的功能——蛋白石页岩的纳米疲截孔具有很强的吸附性。实验结果表明超细化的蛋白石微粉能较好地与聚丙烯腈、聚醚、聚酯等复合。聚合物／蛋白石复合材料对ABS树脂增韧效果明显，可以用来制备环保型油漆、涂料。     

短期电力负荷预测的灰色-小波网络组合模型

短期电力负荷数据具有离散、无规则波动的特点,先利用灰色预测弱化其波动性,然后将负荷原始检测数据与其相对应的灰色预测数据进行重构后作为小波网络的训练样本,在此基础上建立基于灰色-小波网络组合模型的短期电力负荷预测新方法。该方法有效整合了灰色理论、小波分析和人工神经网络的优点,与传统BP网络相比,收敛速度更快,预测精度更高。仿真试验表明了该方法用于短期电力负荷预测的可行性和有效性。