基于机器学习的上市公司违约概率估计模型构建

运用机器学习方法,从上市公司财务指标中筛选出最具违约判别能力的7个财务指标,结合Logistic回归方法构建上市公司违约概率估计模型,并对该模型进行评估。为信用风险计量的核心——违约概率的估计提供了新思路,丰富了违约概率测度的理论研究,为股票的投资提供信用风险参考价值。     

怎样解决涉外经济合同纠纷

[问]:去年,我厂与一家外商签订了机械设备的购销合同,但对方在履行合同的期限和产品质量上发生了违约行为,经多次协商,至今未达成     

具有违约风险的永久美式期权定价的鞅方法

利用鞅的理论及Brown运动的性质讨论了有违约风险存在的情况下永久美式混合期权的一种定价问题,并给出了美式看涨、看跌期权中标的资产最优执行价格的表达式.     

农村信用社农户贷款的信用风险评价研究

根据实地调查资料,本文采用logit模型对我国农村农户贷款违约的影响因素进行了实证分析,结果表明:贷款利率、贷款期限、信用社服务、非种养业收入和自营支出对农户是否违约有着显著的影响;年龄、教育年限、农业支出对农户是否违约也有较大影响.     

点石成金的魔力——英国巴克利银行利用数据仓库的经验及价值

1992年,有300年历史的英国巴克利银行破天荒遭遇了第一个财政亏损年。当时英国经济低迷,大量到期的贷款收不回来。巴克利的管理者渴望拥有神奇的魔法,能够准确预测每一笔贷款的违约风险,最大程度减少市场震荡的影响。十年过去了,他们拥有了——     

KMV 模型在上市银行信用风险测定中的应用

作为现代信用风险管理办法之一,KMV模型因具有前瞻性和数据易获得的优点,目前已经成为信用风险管理的主要手段。首先对主要的信用风险度量方法进行综述,然后选取KMV模型对3家上市银行进行分析,并在此基础上进行敏感性分析和多元线性回归分析。     

考虑风险传导情形的订单接受决策方法

制造商收到产品订单申请后通常需要综合考虑订单收益和交货违约风险进而作出是否接受订单的决策.现实中交货违约风险可能沿供应链向下游传导,如何在考虑风险传导情形的基础上估计订单交货违约风险进而作出正确的订单接收决策,这是一个需要关注的研究课题.对此,提出一种考虑风险传导情形的订单接受决策方法.首先,依据供应链自身的构成和特点,针对导致订单产品交货违约的两种情况,即订单产品质量不达标和订单产品交货延迟,构建涉及多级供应商的描述订单产品交货违约事件的故障树;其次,依据故障树分析的原理计算订单产品交货违约的概率;再次,通过计算制造商接受订单的预期收益,作出是否接受订单的决策;最后,通过一个算例表明所提出方法的可行性及潜在应用.     

降低高校国家助学贷款还款违约风险探索

分析了国家助学贷款的意义、违约现状、违约原因;论述了降低违约风险的相关措施:应完善助学贷款管理制度,加强诚信教育、建立诚信档案,健全相关法律法规。通过这些措施的实施让获得助学贷款的学生能够主动地还本付息,降低还款违约风险,使高校助学贷款工作得以良性发展。     

CDS变奏曲

CDS,信贷违约掉期,一种为保护信贷合约违约的衍生品,被认为是引发了2007年开始的国际金融危机的元凶。随着美国、欧洲各国主权评级不断被下调及欧债危机愈演愈烈,CDS市场又出现了新的变化。